Новости экономики. 31.08.2020

Фото: Вася Ложкин

Орешкин объявил о вхождении России в топ-5 экономик мира

Цель по вхождению России в топ-5 экономик мира достигнута, заявил в понедельник бывший министр экономического развития, а ныне помощник президента Максим Орешкин.

По его словам, амбициозная задача, поставленная Владимиром Путиным в 2018 году, была выполнена досрочно.

Российские статистики оценили спад ВВП в результате пандемии существенно меньше, чем западные. Согласно Росстату, экономика РФ сократилась на 8,5% за второй квартал и 3,6% по итогам полугодия.

При этом Германия, догнать и перегнать которую приказывал Путин, потеряла 11,7% ВВП за второй квартал, показав рекордное падение за полвека доступной статистики.

«Если вы откроете последний прогноз МВФ на этот год, то увидите, что в этом году Россия будет пятой экономикой мира, поднимется на этот уровень. С этой точки зрения можно сказать, что в этом году она (цель — ред.) достигнута», — заявил Орешкин.

Он добавил, что дальнейшее «исполнение целей по устойчивому экономическому росту выше среднемировых показателей позволит держаться в этой группе» (цитаты по «Интерфаксу»).

Глубокой рецессии в России удалось избежать благодаря антикризисной программе и выплатам населению, пояснил Орешкин в ходе Всероссийского молодежного образовательного форума «Территория Смыслов».

«Я считаю, что уже в следующем году (можно) вернуться к докризисному уровню и по занятости и по выпуску», — добавил он.

Дополнительных мер поддержки бизнеса, по словам Орешкина, не требуется. «Восстановление должно происходить уже само по себе, — пояснил он. — Это будет и восстановление занятости, затем будет дальше восстанавливаться спрос, шаг за шагом экономика будет восстанавливаться. Цель — чтобы в следующем году это восстановление полностью произошло».

***

Инвестиции немецкого бизнеса в Россию рухнули до минимума за 20 лет

Объем прямых инвестиций Германии в российскую экономику по итогам второго квартала 2020 года стал минимальным за последние 20 лет. Об этом «Интерфаксу» сообщил в понедельник председатель правления Российско-Германской внешнеторговой палаты (ВТП) Маттиас Шепп.

За полгода немецкий бизнес вложил в реальный сектор экономики РФ лишь 700 млн евро — сумму эквивалентную 0,005% российского ВВП. При этом во втором квартале наблюдался отток инвестиций: компании сворачивали бизнес и выводили капитал, забрав в общей сложности 1,1 млрд евро.

По словам Шеппа, пандемия привела к тому, что многие инвестиции были отложены и заморожены. «Глобальные меры по борьбе с коронавирусом усиливают неуверенность среди инвесторов, вкладывающих средства в Россию», — отметил он.

Торговый оборот Германии и России в первом полугодии упал на 24%, составив 22 млрд евро. «Таким образом, по объему торговли с Германией Россия заняла лишь четвертое место среди стран Восточной Европы после Польши, Чехии и Венгрии», — констатировал Шепп.

По данным ЦБ РФ, на начало 2020 года общий объем прямых инвестиций из Германии в РФ составлял 21,1 млрд долларов, из которых 16,7 млрд были вложены непосредственно в капитал российских компаний, а еще 4,4 млрд — предоставлены в виде займов.

Накопленным итогом за 6 лет с момента аннексии Крыма экономика РФ получила лишь 2 млрд долларов инвестиций из Германии. Общий объем прямых иностранных инвестиций увеличился на 20 млрд долларов — то есть со средней скоростью около 0,5% в год.

При этом число компаний из Германии, работающих в России, сократилось почти на 2 тысячи. Из 6,2 тысячи юрлиц с немецким капиталом на 2014 год к концу 2019-го осталось 4,2 тысячи.

***

Россияне просрочили 42% микрозаймов

Российский рынок микрофинансовых компаний, кредитующих население под сотни процентов годовых, на всех парах мчится к кризису неплатежей.

По итогам второго квартала доля просроченной задолженности в портфелях МФО достигла 42%. Такие данные, как сообщает ТАСС, приводит в обзоре Национальное рейтинговое агентство (НРА).

По сравнению с первым кварталом уровень просрочки более 30 дней увеличился на 4,2 процентного пункта. Из общего объема микрозаймов физическим лицам, который ЦБ оценивал в 177 млрд рублей на начало апреля, в проблемной зоне оказались долги на 74,3 млрд рублей.

В среднем клиенты МФО должны 14,4 тысячи рублей — на 400 рублей меньше, чем в по итогам января-марта. Полная стоимость таких займов, по последним данным ЦБ, составляет 352,4% годовых на срок до 30 дней, 304,4% годовых — на срок до 60 дней и 275,1% годовых — на срок до полугода.

Во втором квартале около 4 миллионов россиян столкнулись с отказом МФО в выдаче займа, отмечает НРА. Это люди, которые оказались выброшены за борт как традиционной банковской системы, так и микрофинансового рынка, клиентами которого в стране являются 12 млн человек.

«Не имея возможности обратиться ни в банк, ни в МФО, потенциальные заемщики пойдут за долгами к так называемым «теневым кредиторам», то есть станут абсолютно не защищены законом, исчезнув из поля нормативного регулирования», — предупреждает НРА.

Аналитики подчеркивают, что сокращение выдач микрозаймов не связано со снижением потребности граждан в денежных средствах, а вызвано снижением доступности займов и вынужденным ужесточением методов оценки заемщиков со стороны микрофинансовых организаций.

По данным ЦБ, на 1 апреля кредит банка или МФО имели 42 миллиона граждан России, или порядка 56% от трудоспособного населения страны.

***

Один из крупнейших американских брокеров начал «зачистку» клиентов из России

Interactive Brokers, один из крупнейших онлайн-брокеров в США, начал ограничивать операции с российскими клиентами. Американская компания, снискавшая популярность в РФ из-за лояльности к происхождению денег, низким тарифам и широкой линейке доступных рынков, с августа начала закрывать счета и отказывать в обслуживании.

Под удар попали как физические, так и юридические лица, в том числе одна из крупных финансовых групп, сообщает «Коммерсант» со ссылкой на источники на рынке.

Зачистку российской базы клиентов IB начала после того, как претензии к ней возникли у американских регуляторов. Комиссия по ценным бумагам и рынкам (SEC), Комиссия по торговле товарными фьючерсами США (CFTC) и Служба регулирования финансовых услуг (RINRA) — оштрафовали компанию на 38 млн долларов, обнаружив «пробелы» в противодействии отмыванию денег.

В рамках программы по борьбе с отмыванием средств (AML) проводится due diligence новых и существующих счетов, пояснили в пресс-службе IB, добавив, что компания «принимают во внимание ряд факторов, включая риски, связанные с местоположением клиента, вида его счета и активности».

Россия попала в список стран с определенным уровнем риска, где для брокеров невозможна услуга счета с неполным раскрытием информации о клиенте, рассказывает первый заместитель гендиректора «Универ Капитал» Андрей Зайцев.

Это, в частности, тип счета, когда российский брокер позволяет российскому участнику торговать иностранными инструментам через свой шлюз, не заключая договор с самой IB.

«Как мы понимаем, такой тип счета более недоступен для всех брокеров» из России, сказал Зайцев.

***

Минэкономразвития дало экономике год на раскачку

Минэкономразвития России подготовило обновленный сценарий макропрогноза по российской экономике, в котором заметно улучшило оценки на текущий год. По новым расчетам МЭР, которые публикует в понедельник «Коммерсант», спад ВВП по итогам года составит 3,9% вместо 4,8% в предыдущей, июньской версии прогноза.

При этом ровно через год — к третьему кварталу 2021-го — экономика вернется на докризисные уровни, от которых начнется ее стремительный «рывок» к темпам роста выше мировых.

В 2022-м году ускорение ВВП достигнет пика с «тучных» нулевых — 3,4% в год. В 2023-м рост несколько замедлится, но останется заметно выше среднего за последнее десятилетие — 3% в год против 0,9%.

Не будет, согласно прогнозу МЭР, обвального крушения инвестиций: вместо 12% спада в этом году ведомство прогнозирует теперь лишь 5,2%. Со следующего года инвестиции выйдут в плюс на 3,9%, а в 2022-23 гг их рост ускорится до 5,3% и 5,1% соответственно.

Отменен и прогноз падения уровня жизни работающего населения. В июне МЭР прогнозировало снижение реальных зарплат на 3,9%, а теперь ждет их роста на 1,5%.

Бизнес, как считает министерство, не будет резать фонд оплаты труда: он увеличится по итогам года на 3,4% вместо падения на 1,5% в июньском прогнозе.

В целом население России обеднеет, однако спад реальных располагаемых доходов будет меньше, чем предполагалось — 3% вместо 3,8%, оценивает МЭР. Это, в свою очередь, позволит людям чуть больше потреблять: прогноз падения оборота розницы уменьшен с 5,2% до 4,2%.

«Экономика вошла в стадию восстановления», — заявил в пятницу министр экономического развития Максим Решетников.

***

Рынки готовятся к выборной драме в США как никогда прежде

Трейдеры, торгующие основными классами активов, шлют единый сигнал: готовьтесь к, возможно, самым противоречивым президентским выборам в США за последние десятилетия.

Один индикатор хеджирования рисков на фондовом рынке уже превысил уровни, отмечавшиеся за время последних трех президентских выборов. На рынке процентных ставок вмененная волатильность значительно превышает показатели, фиксировавшиеся в 2016 или 2012 годах. А трехмесячная вмененная волатильность пары доллар-иена, которая является классической защитной торговой стратегией, превысила двухмесячный индикатор на максимальную величину за два десятилетия, что свидетельствует о необходимости страховки от турбулентности с приближением Дня выборов.

Сделки хеджирования от связанной с выборами волатильности проводятся с начала года — «беспрецедентный» уровень хеджей был зафиксирован уже в январе. Однако с тех пор напряжение лишь возросло: США скатились в рецессию на фоне пандемии коронавируса, а возмущение президента Дональда Трампа по поводу голосования по почте потенциально сулит затяжные споры вокруг подсчета голосов. Связанная с этим неопределенность усугубляет более традиционные поводы для беспокойства, в том числе о том, как итоги выборов повлияют на налоговую политику и торговый конфликт с Китаем.

«Фоном нам служит глобальная пандемия, которая говорит сама за себя, есть еще, так сказать, волатильный президент, а также проблемы с почтовой службой, — сказал Закари Гриффитс, стратег Wells Fargo по ставкам. — Все эти факторы, которые обычно не связывают с выборами, сейчас влияют на ситуацию, и это явно беспокоит инвесторов. Поэтому волатильность ставок и акций чрезвычайно возросла».

© Bloomberg L.P.

***

Британия планирует крупнейшее за десятилетия повышение налогов

Министерство финансов Великобритании разрабатывает планы крупнейшего повышения налогов за несколько десятилетий для того, чтобы компенсировать потери бюджета из-за общенационального карантина, введенного в связи с пандемией коронавируса. Как сообщает Sunday Telegraph, таким образом глава Минфина Риши Сунак намерен привлекать ежегодно до 25 млрд фунтов (33,3 млрд долларов).

Источники в правительстве рассказали изданию, что чиновники обсуждают возможность повышения с 10% до 20% размера базисной налоговой ставки на продажу активов и с 18% до 20% — налога на продажу второй квартиры или дома. Для более состоятельных граждан, которые платят налоги по повышенной ставке, размер сбора может быть увеличен до 40% (с нынешних 28% и 20%, соответственно). Рассматриваемые предложения также включают в себя уменьшение объема сокращение налоговых льгот для пенсионеров, введение налога на электронные продажи, повышение топливных и иных сборов.

Sunday Times в свою очередь пишет о намерении британского Минфина повысить с 19% до 24% налог на прибыли компаний, что позволит дополнительно привлечь 12 млрд фунтов (16 млрд долларов) в бюджет в следующем году и 17 млрд фунтов (22,7 млрд долларов) в Эти планы вызывают резкое недовольство бизнеса, который уже понес существенные потери во время пандемии, когда выживание многих компаний оказалось под угрозой.

Однако логика Сунака, как уточняет Sunday Times, заключается в том, что даже после повышения налог на прибыль компаний будет меньше, чем в таких европейских странах, как Германия, Франция, Италия и Испания. При этом бюджетные расходы государства лишь по выплате зарплаты 10 млн человек, которые были отправлены в отпуск из-за пандемии, составили к концу июля 31,7 млрд фунтов (42,3 млрд долларов), увеличиваясь каждый месяц на 14 млрд фунтов (18,7 млрд долларов). На этом фоне размер государственного долга Великобритании в июле впервые преодолел отметку в 2 триллиона фунтов (более 2,6 трлн долларов), превысив размер ВВП королевства.

Продолжение следует…